財經(jīng)365訊，信托與類信托、私募的區(qū)別是什么？
信托和私募的定義：
信托就是信用委托，信托業(yè)務(wù)是一種以信用為基礎(chǔ)的法律行為，一般涉及到三方面當(dāng)事人，即投入信用的委托人，受信于人的受托人，以及受益于人的受益人。
私募又稱為私募基金，是指通過非公開方式面向少數(shù)投資者募集資金而設(shè)立的基金，其銷售和贖回都是基金管理人通過私下與投資者協(xié)商進(jìn)行的。對沖基金一般是按照私募基金的方式運作的。
信托和私募的區(qū)別：
私募基金本身是一個標(biāo)準(zhǔn)化的信托產(chǎn)品，但與私募基金相比，信托有以下幾個優(yōu)勢：
首先信托公司受到人民銀行的嚴(yán)格監(jiān)管，其機構(gòu)的設(shè)立、運行都須依法行事，而私募基金只是一個地下機構(gòu);其次，信托向委托人的募集資金雖是一種私募行為，但信托產(chǎn)品的制作過程要遵循許多條件，如資金信托管理辦法中規(guī)定有風(fēng)險提示等十幾條必須列明的事項，在信托產(chǎn)品的運行過程中還須定期向銀行報告，而私募基金的設(shè)立和運行沒有明確的法規(guī)約束;再次，兩者對風(fēng)險責(zé)任的承擔(dān)能力是不同的，一般來說信托公司都由一定規(guī)模的真實的資本金組成，信托的管理辦法規(guī)定，對于未能履行受托人義務(wù)而給受益人造成損害的要用自有資金進(jìn)行賠償，且信托公司也確實有一定的賠償能力，私募基金就很難說了;第四，在操作過程中，信托設(shè)立后它是一個固定的信托池，這些信托資金沒有放大的功能，但有些私募基金就不同了，可能它自己原來只有100萬，向投資人承諾有10%的收益后就可以獲得1000萬，再拿著1000萬的資金去找1個億、10個億，通過這種方式它可以無限放大。總之，就受托人來看，信托的風(fēng)險要小于私募基金。
信托產(chǎn)品和私募基金的區(qū)別
信托公司產(chǎn)品：信托產(chǎn)品是指由信托公司發(fā)行的，收益率跟投資期限都固定的產(chǎn)品，跟銀行存款、國債等類似，屬于固定收益類產(chǎn)品中的一種。信托公司主管部門是中國銀監(jiān)會，屬于非銀行金融機構(gòu)。
信托產(chǎn)品特點：收益穩(wěn)定，投資期限1-3年，投資門檻高(100萬起),發(fā)行規(guī)模大，常見起步都在1億以上。目前國內(nèi)信托產(chǎn)品的規(guī)模：15萬億。
購買的方式及原理：因為信托產(chǎn)品的高門檻，導(dǎo)致我們很多小老百姓(61.38 -0.95%,診股)根本沒有機會接觸，今天我們用眾籌的模式，大家合伙籌錢去購買一份份的信托產(chǎn)品，就跟網(wǎng)上合伙購買彩票的原理一樣，讓每一個人都有機會去購買到過去只有那些“高富帥”才能夠買到的產(chǎn)品，讓我們也變成高富帥。
基金產(chǎn)品按照投資標(biāo)的分類有：
貨幣市場基金：僅投資于貨幣市場工具，風(fēng)險非常小，如目前網(wǎng)上最火的互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品支付寶旗下的余額寶就是天弘基金發(fā)行的貨幣基金，百度的百發(fā)、蘇寧的零錢寶、網(wǎng)易的收益寶也同屬于貨幣基金，當(dāng)然還有各個基金公司自己網(wǎng)站或者通過銀行網(wǎng)站系統(tǒng)銷售的貨幣基金。
債券基金：80%以上的債券基金均投資于債券，比如國債、企業(yè)債、政府債等，收益低但是非常穩(wěn)定。
股票型基金：投資于股票市場的基金，風(fēng)險大，收益可能很高也可能虧損，適合于追求高收益且能夠承受高風(fēng)險的人群。
混合型基金：不符合上述標(biāo)準(zhǔn)的基金如保本基金、平衡配置基金。
信托型基金：投資于實體企業(yè)、政府基建和重大設(shè)施的建設(shè)，是近年興起的一種基金投資方向，風(fēng)控方式和市場均跟目前的部分信托產(chǎn)品一樣，擁有債權(quán)，風(fēng)險控制好，收益穩(wěn)定且收益高。適合追求穩(wěn)定高收益的人群。