6月5日，以科技園區開發運營為主業的天津老牌國企海泰發展(證券代碼：600082)披露了一則籌劃重大資產重組的提示性公告——其正籌劃以現金方式收購知學云(北京)科技股份有限公司(以下簡稱知學云)控股權。交易若成行，將標志著這家老牌國企正式向數字化、智能化的新質生產力領域進軍。
根據相關規定，本次交易不涉及股票停牌，海泰發展將根據相關事項的進展情況，分階段履行信息披露義務;預計自本公告披露之日起6個月內，海泰發展將披露本次交易相關的預案或報告書(草案)。
籌劃現金收購控股權
轉型新質生產力
根據公告，本次交易的核心內容可概括為“現金收購+控股整合”兩大關鍵詞。海泰發展擬以現金方式購買知學云部分股東持有的股權，交易完成后知學云將成為其控股子公司。
盡管交易價格及具體收購比例尚未最終確定，但經初步測算，本次交易預計構成《上市公司重大資產重組管理辦法》規定的重大資產重組。
從交易方式看，本次收購具有三個特征：其一，本次交易擬純現金交易，不涉及發行股份;其二，不構成關聯交易，交易對方為知學云部分股東，最終名單尚待協商確定;其三，不會導致上市公司控制權變更。
談及收購動因，公告明確提及“貫徹落實國務院國資委深化國企改革、天津市委市政府‘十項行動’及天津濱海新區和高新區高質量發展決策部署”，核心目標在于推動公司轉型發展，優化產業結構，開拓符合海泰發展戰略規劃的新業務板塊。
結合海泰發展原有業務集中于科技園區開發、運營及配套服務的特點，此次收購被業內解讀為“從物理空間運營向數字內容服務延伸”的拓展，旨在通過切入數字化領域，培育第二增長曲線。
面臨重大現金支出壓力
作為本次交易的核心標的，知學云的業務布局與市場定位備受關注。
公開信息顯示，知學云成立于2013年，注冊資本為8100萬元，是一家非上市的股份有限公司。知學云是北京市專精特新“小巨人”企業，是一家聚焦組織學習的智能科技企業，為客戶提供基于AI的數智化學習解決方案，將AI與學習和培訓深度融合，幫助客戶實現人才培養的規模化、智能化和個性化。
海泰發展官網顯示，公司成立于2001年12月，是天津濱海高新區唯一的國有控股上市公司，以工業地產開發運營作為核心經營業務。公司總部位于天津濱海高新技術產業開發區華苑產業區，主要承擔天津高新區開發建設、招商引資、科技孵化、產業投資及運營等職能。
海泰發展表示，本次交易如能順利完成，公司將取得標的公司的控制權，公司業務將向新質生產力方向拓展，形成第二增長曲線，有助于提升公司的經營規模和業績，增強公司的核心競爭力和可持續發展能力。
值得注意的是，本次交易尚處于籌劃階段，交易雙方尚未簽署任何相關協議(保密協議除外)，交易價格、股權收購比例、業績承諾等交易方案核心要素仍需進一步論證和協商。
海泰發展表示，本次交易為現金收購，預計將構成公司重大現金支出，公司將審慎安排整體資金計劃。此外，本次股權收購對公司的運營管理、財務管理、戰略規劃等提出了更高要求，公司將積極強化人力資源配置，提升整體運營能力，防范對標的公司管控不足造成損失風險。
從財報來看，本次收購來自財務層面的挑戰不容忽視。季報顯示，海泰發展一季度營業收入為778.48萬元，同比下降35.15%;歸母凈利潤為-1371.20萬元，同比增長7.77%;扣非歸母凈利潤為-1372.69萬元，同比增長7.68%
4月9日以來，海泰發展股價穩步走高，截至6月5日，該公司股價收于4.12元/股，當日漲1.73%，區間股價累計漲幅達62.2%，總市值為26.62億元。更多股票資訊，關注財經365！