A股并購重組市場持續(xù)活躍。

  12月25日晚，影視制作企業(yè)百納千成發(fā)布公告稱，公司擬收購廈門眾聯(lián)世紀股份有限公司(以下簡稱“眾聯(lián)世紀”)100%股份，并向不超過35名特定投資者發(fā)行股份募集配套資金，本次交易預(yù)計構(gòu)成上市公司重大資產(chǎn)重組，公司股票將于12月26日開市起復(fù)牌。

  根據(jù)公告，通過此次交易，百納千成將全面承接眾聯(lián)世紀全產(chǎn)業(yè)鏈數(shù)字營銷業(yè)務(wù)，實現(xiàn)從“內(nèi)容提供商/傳統(tǒng)廣告運營商”向“內(nèi)容提供+數(shù)據(jù)驅(qū)動+AI賦能的綜合營銷解決方案服務(wù)商”的轉(zhuǎn)變。

  重大資產(chǎn)重組

  12月25日晚間，百納千成發(fā)布公告稱，公司擬通過發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式直接及間接取得目標公司眾聯(lián)世紀100%股份，并向不超過35名特定投資者發(fā)行股份募集配套資金。

  因籌劃本次交易事項，百納千成已于12月16日開市起停牌。根據(jù)深圳證券交易所相關(guān)規(guī)定，經(jīng)公司申請，公司股票將于2025年12月26日(星期五)開市起復(fù)牌。

  根據(jù)披露的交易預(yù)案，百納千成直接及間接取得眾聯(lián)世紀100%股份的具體方式為：

  1.向國科鼎鑫、林欣揚等7名交易對方購買其合計持有的眾聯(lián)世紀64.15%股份;

  2.向林欣揚、連志堯、駱龍泉等4名交易對方購買其持有的興聚盛傳100%股權(quán)，以間接取得眾聯(lián)世紀24.53%股份;

  3.向林欣揚、連志堯、駱龍泉等20名交易對方購買其持有的鼎創(chuàng)世紀100%財產(chǎn)份額(其中由上市公司指定的全資子公司現(xiàn)金購買鼎創(chuàng)世紀1%的GP財產(chǎn)份額)，以間接取得眾聯(lián)世紀11.33%股份。

  截至本預(yù)案簽署日，本次交易相關(guān)的審計、評估工作尚未完成，標的資產(chǎn)的評估值及交易價格尚未確定。根據(jù)標的企業(yè)未經(jīng)審計的財務(wù)數(shù)據(jù)初步判斷，本次交易預(yù)計構(gòu)成上市公司重大資產(chǎn)重組。對于本次交易是否構(gòu)成重大資產(chǎn)重組的具體認定，公司將在重組報告書中予以詳細分析和披露。

  據(jù)公開資料，百納千成的主營業(yè)務(wù)是多格式影視業(yè)務(wù)、文旅業(yè)務(wù)、營銷業(yè)務(wù)、IP運營。公司的主要產(chǎn)品是電影、劇集、短視頻、中短劇、真人影視游戲、超級短劇集、音樂舞臺劇、超級劇本。

  停牌前夕，百納千成股價報5.33元，總市值為50.2億元。

  業(yè)績方面，2025年以來，百納千成的經(jīng)營形勢呈下滑趨勢。財報顯示，公司前三季度實現(xiàn)營收1.77億元，同比下降73.43%;歸母凈利潤-6753.81萬元，同比下降24.89%。

  對于收入下降，百納千成表示，主要系報告期內(nèi)播映劇目減少所致。

  擬拓展數(shù)字營銷業(yè)務(wù)

  根據(jù)最新披露的交易預(yù)案，百納千成擬收購的眾聯(lián)世紀，是一家專業(yè)的數(shù)字化智能化營銷綜合服務(wù)商，依托自研的全場景全鏈路營銷技術(shù)服務(wù)系統(tǒng)，為客戶提供優(yōu)質(zhì)的一站式數(shù)字化智能化營銷解決方案，已成為通信行業(yè)數(shù)字營銷的頭部服務(wù)商之一，并逐步將業(yè)務(wù)拓展至金融、電商等行業(yè)。

  眾聯(lián)世紀與中國移動、中國聯(lián)通和中國電信以及招商銀行、中信銀行、興業(yè)銀行、光大銀行、泰康保險、京東、美團等行業(yè)巨頭建立了穩(wěn)定的合作關(guān)系。

  經(jīng)營業(yè)績方面，2023年、2024年、2025年前三季度，眾聯(lián)世紀的營收分別為7.36億元、13.82億元、10.03億元，歸屬母公司凈利潤分別約為1.51億元、1.77億元、1.77億元。

  根據(jù)公告，通過本次交易，百納千成可拓展營銷業(yè)務(wù)布局，接入中國主流的數(shù)字廣告流量與云計算生態(tài)，為客戶提供更加全渠道、全鏈路數(shù)字化營銷解決方案，提升綜合競爭力。

  百納千成表示，本次交易完成后，上市公司的總資產(chǎn)、凈資產(chǎn)、營業(yè)收入、凈利潤等主要財務(wù)數(shù)據(jù)預(yù)計將有所增長，綜合競爭實力和持續(xù)經(jīng)營能力將進一步增強。

  百納千成稱，本次交易通過引入在數(shù)字營銷領(lǐng)域具備成熟業(yè)務(wù)模式和領(lǐng)先技術(shù)的目標公司，可充分發(fā)揮雙方的協(xié)同效應(yīng)。一方面，目標公司擁有貫穿數(shù)字營銷業(yè)務(wù)鏈條上下游的核心技術(shù)系統(tǒng)，可以與上市公司以媒介資源、品牌服務(wù)和第三方平臺為主的營銷模式形成明顯的協(xié)同互補;另一方面，借助目標公司核心技術(shù)系統(tǒng)與研發(fā)能力，上市公司能夠進一步提升對品牌客戶的服務(wù)深度，打破營銷場景的服務(wù)壁壘，構(gòu)建“線上+線下”品效合一的全域營銷服務(wù)體系。因此，通過本次交易，公司能與眾聯(lián)世紀實現(xiàn)深度協(xié)同，優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，提升自身的綜合競爭力。

  百納千成認為，借助本次交易，其將成功打破“影視制作+傳統(tǒng)廣告代理”的業(yè)務(wù)瓶頸，實現(xiàn)戰(zhàn)略突圍，將全面承接目標公司全產(chǎn)業(yè)鏈數(shù)字營銷業(yè)務(wù)，獲取其成熟的數(shù)字化智能營銷技術(shù)體系與稀缺的運營商數(shù)據(jù)資源，從“內(nèi)容提供商/傳統(tǒng)廣告運營商”轉(zhuǎn)變?yōu)椤皟?nèi)容提供+數(shù)據(jù)驅(qū)動+AI賦能的綜合營銷解決方案服務(wù)商”，深度契合國家數(shù)字經(jīng)濟發(fā)展戰(zhàn)略導(dǎo)向。更多股票資訊，關(guān)注財經(jīng)365！